1.光伏：绿康生化、宇晶股份、天洋新材、欧晶科技、恒星科技、钧达股份、通润装备、赛伍技术、美利云、茂化实华、意华股份、福斯特、鹿山新材、江河集团、科华数据、金辰股份、三五互联、海优新材。3.消费：西安饮食（11天7板）、麦趣尔（4天4板）、广弘控股（3天3板）、三特索道（2天2板）、西安旅游（4天2板）、广州浪奇、海南椰岛、中兴商业、金陵饭店、丽江股份、棕榈股份。工业硅下游产业为多晶硅、有机硅和铝合金等，其中多晶硅是光伏组件的主要原料。近两年由于下游光伏装机需求的快速兑现以及下游生产投放周期错配，硅料价格持续上涨，自2020年以来，硅料价格从每公斤70元涨至每公斤310元。今年前11个月，硅料供不应求、价格高歌猛进，使得上游“鲸吞”了产业链50%的利润，中下游备受成本压力。近期由于硅片采购意愿低迷，且终端需求随着海外年底假期及春节因素收缩，一线硅片供应大厂开始大幅下调售价，降价潮也由硅片蔓延至硅料及电池片等材料，光伏上游正在加快清库存，以避免后续跌价更剧烈。12月硅料长单价格已出现下跌。硅片价格下跌对于下游属于利好。预计硅片价格每下降10%，下游电池片成本下降7%-8%。这将提升下游电站的利润空间，刺激下游电站的装机需求。东亚前海证券认为，在“双碳”及2025年非化石能源占比20%左右的明确目标背景下，光伏发电的成本下行和经济性不断提升，将使光伏装机需求高增长的确定性较强。有分析称，近期硅片环节盈利承压明显；电池价格降幅小于硅片，盈利小幅抬升；组件环节价格降幅明显小于电池，单瓦盈利明显提升。同时，组件与硅料价差近期也不断拉大，一体化盈利空间提升。中银证券认为，着眼长期建议优先布局在制造业产能释放过程中业绩有望保持较快增长的电池片、组件辅材、一线组件、逆变器、电站等环节，此外格局较好的高纯石英砂、 EVA 粒子等紧缺环节亦有业绩超预期兑现的可能。华西证券则认为，2023年光伏新增装机仍有望维持快速增长。建议关注运营规模领先，自身业绩确定性较强的下游电站运营企业，包括晶科科技、太阳能、林洋能源、金开新能、京运通。今年以来，受俄乌冲突、疫情反复、通胀压力以及客户库存调节等因素的影响，智能手机需求低迷。与此同时，全球PC需求也再度放缓，三季度全球PC出货量约为7425万台，同比下滑15%，回落至2017年前后的水平。而自2022年年中以来，疫情反复、宏观经济等因素导致全球晶圆厂产能利用率下行。电子供应链陷入砍单、延迟取货的泥潭，已经传导至半导体存储芯片产业的设计、封测、销售等各大环节。从产业下游的反馈来看，全球半导体需求放缓的趋势可能已经形成。展望后市，手机市场以存量为主，长期持续缓降是大趋势。放长周期看，就成长性而言，汽车芯片需求增速最快。后续在关注消费市场复苏的同时，更应把握汽车相关的半导体需求，紧抓新能源电子、特种芯片等成长主线年中国是全球半导体第一大市场，但整体自给率不到20%，剔除海外厂商在华建厂的产值贡献外，国产IC厂商自给率仅为6.6%，被动元件整体自给率约为20%，仍处于较低水平，未来有较大提升空间。因此我们认为，高需求低自给率背景下的国产替代强alpha仍是国产半导体及被动元件投资的长期逻辑。东吴证券表示，全球半导体行业景气整体向下的背景下，头部晶圆厂延续大规模扩产步伐，在政策资金的强加码下，逆周期扩产成为半导体行业的现状。无论是当前业绩还是未来业绩，半导体设备都是自主可控链条里业绩确定性最强的板块之一。

　　3.消费：疫情发生以来，国内消费特别是接触性聚集性消费遭受较大冲击，受不确定性增加、收入增长预期走弱、消费场景减少等因素影响，居民消费倾向回升速度偏慢，部分领域消费需求受到压制，中小微企业、个体工商户和服务业领域面临较多困难。中央经济工作会议提出，“着力扩大国内需求，要把恢复和扩大消费摆在优先位置”，进一步强调了消费复苏对于中国经济持续恢复的重要作用。扩大文旅消费一直是近年来相关产业政策的核心目标之一。扩大文旅消费具有多重意义，首先对于扩大内需是一个重大贡献，我们每年的旅游消费在2019年已经达到了6.63万亿元，占当年GDP的6.7%；其次，文旅消费水平和层次的提升还具有重要的社会意义，它事关人民群众的获得感和幸福感，同时对于提升文化自信意义重大。刚刚过去的周末，正好是圣诞节，北京、广州等地迎来不少“阳康”旅客的回归，本地旅游市场复苏显著。携程近日发布报告称，2023年元旦跨省游占比已近六成，较2022年中秋小长假稳步提升，比2022年元旦增长34%。此外，跨省团队游同比增长46%，机票、本地门票预订对比中秋增长21%、33%。还有一周就将迎来元旦假期，元旦出游预订也在近日达到了高峰。预计依然是以短途游、周边自驾为主。更多用户会将长线游的需求延迟到春节期间或春节后释放。银河证券研报称，香港与内地恢复通关在即。疫情前港、澳每年接待内地旅客超4300万/2800万人，与2021年6万/704万人相比恢复空间巨大。首创证券指出，展望国内酒店客流修复进程，参照美国初步放开防疫措施后入住率的恢复情况，预计在未来半年内，中国酒店入住率有望回升至19年的85%以上。财通证券更是乐观表示，与前几轮疫情反复致使文旅承压不同，本轮疫情带来的负面影响或是迎接复苏前经历的最后一轮阵痛期，随着本轮疫情高峰的逐步缓和，预计明年春季起文旅市场有望呈现大幅修复态势。三、后市展望：从技术指标上看，MACD60分钟底背离后出现金叉，且红柱逐渐伸长；MACD120分钟绿柱逐渐缩短，且白线回头有上穿黄线分钟金叉向上；KDJ日线白线回头有上穿黄线形成底部金叉之势。分时指标暖意浓浓，显示一轮波段上涨即将展开。就短线预判而言，继续维持今天中午的观点：第一目标（阻力）位可能在3085点附近，第二目标（阻力）位可能在3125点附近，网友不妨对此给予一定关注。（一家之言仅供参考。每个人的分析都不可能完全正确，请理性对待。）